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髁勘砀袷皆谥苯臃ㄓ爰浣臃ū嘀品椒ㄏ碌囊焱恢氐阏莆樟讼纸鹆髁恐柿康姆治龇椒ǎ涣私饬擞胂纸鹆髁勘碛泄氐幕颈嚷省Ｋ伎继�1现金流量表的作用有哪些2企业为什么会经常出现有利润、无货币的情况3现金流量表中现金的范围与日常所指现金范围有何不同4什么是现金等价物
5现金流量表中一般将现金流量分为几类6如何进行现金流量的质量分析7与现金流量表有关的财务比率有哪些
第七章合并报表及其分析
本章提要
请读者特别关注企业合并报表的含义、合并报表的实际用途及其分析方法。本章学习目标1了解企业合并的种类与原因；2重点掌握合并报表与个别报表的显著区别；3掌握合并范围、少数股权等与合并报表有关的概念；4重点掌握合并报表的用途、使用与分析方法。从各国的会计实践来看；当企业采用集团化经营的方式时；母公司在对外编报其自身的财务报表时；还要对外编报该集团的合并财务报表nsolidated financial statents。本章将讨论合并财务报表的问题。
第一节企业合并的种类与原因一、企业合并的分类企业的合并通常可以分为三类；即：1横向合并、2纵向合并和3跨行业合并。三种合并的图示如下：
这就是说：横向合并或组合是从事同样生产或服务的企业单位的合并；纵向合并或组合是从事直接相关的生产或服务的企业单位的合并；跨行业合并是从事无直接联系行业的生产或服务的企业单位的合并。二、企业合并的主要原因企业合并的主要原因是创造协同优势这就是说结合后主体的价值大于组成它的个别部分的总和。具体来说；就是：
一实现增长这是合并最普遍的动机。一个希望通过进入新的地区性市场来实现增长的公司；可以在新的地区里雇用更多的销售人员和营销研究人员、租用办公楼和展厅。这种通过公司内部的努力来实现增长的方式可描绘成内部或有机增长。而通过合并则是另一种实现增长的方法。与其耗费资源强行拓展新市场；不如将资源用于购买这个市场现有的公司。这是外部增长；即用收购取得增长。如果单纯为增长而增长；则没有任何价值。增长的价值在于获得经济利益；通过收购来实现增长；必须创造出协同优势。二规模经济可以通过消除重复作业如生产或建设来取得规模经济。要成功地取得有效的规模经济就必须有果断的管理当局和优秀的领导。如果两个或更多公司未能充分利用它们的资源；合并就可以帮助清除过剩的生产能力而使生产更加有效率。三消除竞争收购竞争对手使企业对市场取得更广泛的控制。这正是各国管理机关严格监管收购的原因。这些法规可以抑制任何工业可能出现的垄断；并限制任何工业中特大经营者的权力。管理部门对可能导致垄断行为的主要收购的审批；显然会在一定程度上制约旨在垄断的收购。四确保原料来源不断如果一个企业在原料或部件供应上遇到困难；它可能决定对供应商进行收购以控制供应品的供应时间、数量和质量。例如；炼铁厂可以购买矿山。
五分散经营风险多元化分散企业的产品和市场范围；公司的整体经营风险就可减少。这有利于承担与新产品及新市场有关的更大的风险。这与“不要把所有的鸡蛋放在一个篮子里”的古老格言相一致的。尤其在核心业务有很高的经营风险时；减低风险往往是多元化经营的一大动机。如果一个特殊行业处于衰落状况；就必需要找一个替代业务。这只能通过多元化来。烟草业是一个很好的例子；所有的烟草公司因它们的核心业务衰落都搞多元化。与此有关的是消除周期性的不稳定性。如果一个业务是季节性或周期性的；收购另一个具相反周期和季节性的业务；能有助于稳定生产和利润；也有助于减少企业中的经营和财务风险的水平。第二节与合并报表有关的若干重要概念在详细讨论合并报表之前；我们有必要讨论若干与合并报表有关的重要概念。一、合并报表合并报表是以整个企业集团为单位；以组成企业集团的母公司和子公司的个别会计报表为基础；在抵销了个别会计报表有关集团内的重复项目的数额后编制的、体现企业集团整体财务状况的报表。为了理解合并报表的概念；我们进一步讨论合并报表与其他一些报表概念的差异。一合并报表与汇总报表在我国会计实践中广泛流传、广泛编制的报表之一就是汇总报
表。汇总报表主要是指由行政管理部门根据所属企业报送的报表；各项目进行加总编制的报表。在编制汇总报表时；行政管理部门对本部门所属企业报送的报表；采用将所有汇总范围内的企业相同报表相同项目简单相加的方法进行汇总。这样；汇总报表与合并报表的主要区别至少有两点：第一；报表涉及的企业范围不同。汇总报表所涉及的企业范围；主要是以企业的行政隶属关系作为确定的依据；即以企业是否归其管理；是否属于其下属企业作为确定编报范围的依据；凡属于其下属企业；在行政上归其管理；均包括在汇总报表的编报范围之内。合并报表所涉及的企业并不是集团内的所有企业；而是以母公司对另一企业的控制关系作为确定编报范围即合并范围的依据；即凡是通过投资关系或协议关系能够由其控制的企业；一般均属于合并会计报表的编制范围。第二；报表数据的形成方法不同。汇总报表主要采用简单加总方法编制。而合并报表则必须采用抵销内部投资、债权债务以及内部销售等内部会计事项对个别会计报表的影响后编制；它剔除了集团内交易对报表整体的影响。二合并报表与个别报表这里的个别报表；是指以集团内各母、子公司为单位会计主体编制的、体现各**法人单位财务状况与经营成果的报表。合并报表与个别报表差异的主要表现有：第一；个别报表的编制以**的企业法人为单位；而合并报表则以母公司与子公司所组成的企业集团中符合合并范围合并范围问题将在后面讨论的企业为“单位”编制的。这个合并范围所形成的“单位”不是**的企业法人；而仅是观念上的会计主体。第二；由于个别报表出自于各**的企业法人；因而其生成过程大体均经历从凭证到账簿再到报表的会计循环过程。而合并报表则
没有这种形成机制；它是以合并范围内的企业个别报表为基础、在剔除各项集团内部交易后编制的。二、集团以有关国际惯例为依据；集团是母子公司的有机集合体。从我国目前的情况看；由于历史的原因；其组建方式多种多样；因而其经济关系也十分复杂。按照我国有关部门的分类；在我国；目前存在的企业集团有产供销关系或科工贸一条龙所形成的企业集团；“六统一”的企业集团；行政性关系所形成的企业集团；以产权关系所形成的企业集团；等等。由产供销关系所形成的企业集团；是指相互之间建立有比较固定的供货销货、生产与销售关系的企业所结成的企业群体这种集团类似于我们前面讨论的纵向合并问题；但是；集团内各公司之间并不是通过投资关系形成的；而是行政设立的。在这种企业集团中；每个企业均是法人；在财务和经营政策方面各自**；企业相互之间不存在着严格意义上控制与被控制的关系。科工贸企业集团；是指由企业之间通过科研、生产与销售之间的联系结成的企业群体。在科工贸企业集团中；各成员企业都是**的法人企业；相互之间在生产技术、销售等方面联系在一起；各成员企业之间也没有直接的经济利益联系；某一成员企业经营状况的好坏并不对另一成员企业发生直接影响。“六统一”的企业集团；是指成员企业在财务、生产、销售等六个方面在企业集团内部实行统一。各成员企业在这种企业集团中已丧失法人资格；而不是一个真正的企业；只是作为“企业集团”这一大企业内部的一个非**核算单位。这种企业集团对外只是一个法人；名义上是企业集团；实际上是一个企业。以产权关系所形成的企业集团中；核心企业持有其他成员企业的股权；处于控制地位；企业集团内的其他企业则处于被控制地位。
处于控制地位的企业就是母公司；处于被控制地位的企业则是子公司。在母公司与子公司所结成的企业集团中；母公司经营决策直接制约着子公司的经营状况；子公司的经营成果也直接影响到母公司的财务状况；母子公司形成一个利益共同体。在上述各类集团中；不论是由产供销