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部分；在指定报刊上刊载的配股说明书和增发招股意向书可不披露附录的具体内容；但应列明附录和备查文件的目录。附录应在指定网站上披露；主要包括：1盈利预测报告及盈利预测报告审核报告全文如有；2重大资产重组的发行人模拟财务报表及其审计报告、重组进入发行人相关资产经审计的财务报表及附注如有；
………………………………
第10节
3发行人董事会、监事会关于非标准无保留意见审计报告涉及事项处理情况的说明如有；4注册会计师关于非标准无保留意见审计报告的补充意见如有。2发行人应将整套发行申请文件及发行人认为相关的其他文件作为备查文件；并告知投资人查阅的时间、地点、电话和联系人；备查文件在互联网上披露的；应披露互联网网址。发行人可列示备查文件目录；至少包括：1公司章程正本；2中国证监会核准本次发行的文件；3与本次发行有关的重大合同；4承销协议；5最近三年及最近一期的财务报告及审计报告原件；6盈利预测报告及其审核报告的原件如有；7不同会计准则财务报表差异调节表如适用；8注册会计师关于前次募集资金使用情况的专项报告；9检查中发现问题的发行人的整改报告；10资产评估报告及有关确认文件如有；11注册会计师关于发行人内部控制制度的评价报告；12发行人律师为本次股票发行出具的法律文件；13有关资产重组的法律文件如有；14其他与本次发行有关的重要文件。
本章小结
本章介绍了我国对上市公司信息披露的管制制度；包括招股说明书、上市公告书、定期报告包括：年度报告和中期报告、临时报告包括：重大事件公告和收购与合并公告、配股和增发说明书等的主要内容。
思考题
1招股说明书的主要内容有哪些2上市公告书的主要内容有哪些3定期报告包括：年度报告和中期报告的主要内容有哪些4临时报告包括：重大事件公告和收购与合并公告等的主要内容有哪些5配股和增发说明书主要内容有哪些
第三章资产负债表分析资产
本章提要
本章将对资产负债表中资产的主要项目进行分析。在分析的过程中我们将特别强调各项资产质量分析。
本章学习目标
1了解上市公司资产负债表的作用和结构；
2掌握流动资产的概念以及特点；
3了解上市公司货币资金的构成以及使用规定；
4掌握应收账款的确认原则以及质量分析方法；
5掌握存货的概念、构成、制造业存货的特殊问题、成本与市价孰低规则及其运用；
6掌握投资、短期投资、长期投资的概念、质量分析方法以及会计处理与报表披露惯例；
7掌握固定资产的概念、计价以及会计处理与报表披露惯例；
8掌握无形资产的会计难点以及一般会计处理惯例；9掌握资产按照质量的分类理论。
在前一章的介绍中；我们已经知道；资产负债表balancesheet是反映上市公司在某一特定日期资产、负债、所有者权益及其相互关系的报表。本章我们开始讨论资产负债表。
第一节资产负债表的作用
资产负债表是上市公司最重要的报表之一。其主要作用如下：
第一；资产负债表向人们揭示了上市公司拥有或控制的能用货币表现的经济资源即资产的总规模及具体的分布形态。由于不同形态的资产对上市公司的经营活动有不同的影响；因而对上市公司资产结构的分析可以对上市公司的资产质量作出一定的判断。
第二；把流动资产current assets；一年内可以或准备转化为现金的资产、速动资产quick assets；流动资产中变现能力较强的货币资金、债权、短期投资等与流动负债一年内应清偿的债务责任联系起来分析；可以评价上市公司的短期偿债能力。这种能力对上市公司的短期债权人尤为重要。
第三；通过对上市公司债务规模、债务结构及与所有者权益的对比；可以对上市公司的长期偿债能力及举债能力潜力作出评价。一般而言；上市公司的所有者权益占负债与所有者权益的比重越大；上市公司清偿长期债务的能力越强；上市公司进一步举借债务的潜力也就越大。
第四；通过对上市公司不同时点资产负债表的比较；可以对上市公司财务状况的发展趋势作出判断。可以肯定地说；上市公司某一特定日期时点的资产负债表对信息使用者的作用极其有限。只有把不同时点的资产负债表结合起来分析；才能把握上市公司财务状况的发展趋势。同样；将不同上市公司同一时点的资产负债表进行对比；还可对不同上市公司的相对财务状况作出评价。
第五；通过对资产负债表与利润表有关项目的比较；可以对上市公司各种资源的利用情况作出评价。如可以考察资产利润率；运用资本报酬率、存货周转率、债权周转率等。
第六；通过将资产负债表与利润表、现金流量表联系起来分析；可以对上市公司的财务状况和经营成果作出整体评价。关于这一点；我们将在本书的后续部分进行详细讨论。
第二节资产负债表的结构
资产负债表的结构一般是指资产负债表的组成内容及各项目在表内的排列顺序。就组成内容而言；资产负债表包括表头、基本内容和补充资料等。其中：表头部分提供了编报上市公司的名称、报表的名称、报表所反映的日期、金额单位及币种等内容。基本内容部分则列示了资产、负债及所有者权益等内容。补充资料则列示或反映了一些在基本内容中未能提供的重要信息或未能充分说明的信息。这部分资料或在资产负债表基本内容下部列示；或在报表附注中列示。我国上市公司资产负债表的排列及各项目的含义；受企业会计准则和各行业会计制度的直接制约。从第一章的工业上市公司资产负债表的格式；我们可以看出；其基本框架为：
可以看出；在资产方；按照资产变现能力的强弱；我们依强到弱的顺序排列为流动资产、长期投资、固定资产和无形资产与递延资产；在负债与所有者权益方；则按负债偿还的先后顺序将负债按流动负债和长期负债分别列示。所有者权益则列示在负债的下方。此种格式与“资产负债所有者权益”的会计等式是完全吻合的。由于这种排列呈左右水平对称式；故此种格式又被称为水平式或账户式。在实务中；还可能出现一些项目排列上的变化；但基本内容不会变。
第三节流动资产分析
一、流动资产的含义及构成
流动资产一般是指上市公司可以或准备在一年内或者超过一年的一个营业周期内转化为货币、或被销售或被耗用的资产。在我国的资产负债表上；按照各流动资产变现能力的强弱；依次为货币资金、短期投资、应收票据、应收账款、预付账款、应收补贴款、其他应收款、存货、待摊费用、待处理流动资产净损失、一年内到期的长期债券投资和其他流动资产等排列和列示。
关于流动资产的含义；有下列几点需要说明：
一营业周期一般来说；营业周期是指上市公司从支付货币购买商品或劳务开始；到这些商品或劳务重新转化为上市公司的货币为止的时间。对大多数上市公司而言；如商业企业、批量生产的工业企业、服务业等；其营业周期通常小于1年。但仍有一些行业的上市公司；其营业周期通常长于1年；如造船企业、工程建筑企业等。流动资产与其他非流动资产项目的划分；通常按1年内能否或是否准备1年内变现或消耗来划分。但在上市公司营业周期长于1年的条件下；则应以营业周期为标准来划分流动资产和非流动资产。
二流动资产与特定资产的物理特性特定资产的物理特性；我们这里指的是有关资产的最终可利用性能：有的资产可多次反复被最终消费者使用如冰箱、房屋等；而有的资产则可能被最终消费者一次性消耗掉如一些日用办公用品等。这里要强调的是；对上市公司而言；一项特定资产是否被列作流动资产；不取决于特定资产的物理特性；而仅仅取决于上市公司持有该项资产的目的：如果持有目的是一年内或一次性消耗表现为或售出、或一次性使用完毕；则应作流动资产；反之；则应作非流动资产。例如；对于生产汽车的上市公司；如果它生产出来的汽车是用于销售；则有关汽车应作为该上市公司的流动资产；如果它生产的汽车有一部分用于自己的运输�