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成千上万投资机构、基金、专业投资人士、普通投资者是这个资金博弈平台的对抗者或局中人。资金博弈市场的特点就是谁的资金大，谁就是博弈的胜利者博弈的结果基本上都是大鱼吃小鱼，小鱼吃虾。资金博弈市场实质是一个狼吃羊的地方。散户的资金少，进入股市后命中注定就是一只羔羊，而且随时可能被吃掉。广大散户为了不被狼吃掉，在博弈中要制定自己的策略，这个策略就是通过管理好自己的资金，把有限的资金管理成无限大，大于庄家的资金。听起来这句话好像是不可能实现，庄家有上亿的资金，而广大投资者只有几万到几十万，这些资金如何能比庄家多和变成无限大？但大家要记住，庄家的资金很大，这是事实，但庄家要控制金融产品的价格，他们就要买进大量的筹码或金融产品。广大散户不要满仓买进，按自己的资金大小，根据金融产品的价格升和跌，制定合适的持仓量和资金量，用一个数学公式管理好自己的资金。这个数学公式就是我们说的用数学模型管理资金。通过这个数学公式，散户就能把自己有限的资金管理好，让资金做大做强，做到无限大，大于庄家的资金，如果你能做到这一点，你在资金博弈的市场上将永远是赢家。
波动博弈理论就是教广大散户和投资者如何制定各种策略，为广大投资推导各种管理资金的数学模型，用各种数学公式或数学模型来管理资金，把资金做大战胜庄家。
三、波动博弈理论的资金管理方法
（一）投资数学模型确保投资者的资金无限大
散户在与庄家的对弈中，可制定一套数学模型，这套数学模型是用来和庄家唱反调和博弈，当庄家拉升股价时，这套数学模型是要确保投资大众在股价上升时卖出股票，无论股价上升多高，投资大众都有股票卖出。当股价下跌时，投资大众一定要买进股票，无论这只股票的价格跌到多低，投资者仍有资金买进股票。这样的数学模型就能保证散户的资金大于庄家，达到赢庄家的目的。
（二）数学模型实现高抛低吸
只要有庄家控制，庄家要在股市上赚钱，他们只有制造股价的波动。有价格的波动，任何一个散户或者任何一个投资大众都可以在每一只股票上推导出一套数学模型，这套数学模型要确保投资者高抛低吸，在庄家制造的每一次价格波动中，锁定利润，并且只要确保在局部范围内，散户的资金大于庄家的资金，散户就能成为赢家。
（三）对冲交易数学模型的引入
1。 对冲交易的定义
对冲交易即同时进行两笔行情相关、方向相反、数量相当、盈亏相抵的交易。
行情相关是指影响两种商品价格行情的市场供求关系存在同一性。如黄金、石油、铜、铝等金融产品。
方向相反指两笔交易的买卖方向相反，这样无论价格向什么方向变化，总是一盈一亏，做到盈亏相抵。
市场经济中，可以做“对冲”的交易有很多种，期货对冲、外汇对冲、期权对冲、黄金对冲、股指、股票和金融衍生工具对冲等。
2。 传统的对冲交易赢利方法
下面以期货对冲举例说明其操作方法。
期货市场的对冲交易大致有四种。
①期货和现货的对冲交易，即同时在期货市场和现货市场上进行数量相当、方向相反的交易，这是期货对冲交易的最基本的形式，与其他几种对冲交易有明显的区别。首先，这种对冲交易不仅是在期货市场上进行，同时还要在现货市场上进行交易，而其他对冲交易都是期货交易。其次，这种对冲交易主要是为了回避现货市场上因价格变化带来的风险，而放弃价格变化可能产生的收益，一般被称为套期保值。而其他几种对冲交易则是为了从价格的变化中投机套利，一般被称为套期图利。当然，期货与现货的对冲也不仅限于套期保值，当期货与现货的价格相差太大或太小时也存在套期图利的可能。只是由于这种对冲交易中要进行现货交易，成本较单纯做期货高，且要求具备做现货的一些条件，因此一般多用于套期保值。
②不同交割月份的同一期货品种的对冲交易。因为价格是随着时间而变化的，同一种期货品种在不同的交割月份价格的不同形成价差，这种价差也是变化的。除去相对固定的商品储存费用，这种价差决定于供求关系的变化。通过买入某一月份交割的期货品种，卖出另一月份交割的期货品种，到一定的时点再分别平仓或交割。因价差的变化，两笔方向相反的交易盈亏相抵后可能产生收益。这种对冲交易简称跨期套利。
③不同期货市场的同一期货品种的对冲交易。因为地域和制度环境不同，同一种期货品种在不同市场的同一时间的价格很可能是不一样的，并且也是在不断变化的。这样在一个市场做多头买进，同时在另一个市场做空头卖出，经过一段时间再同时平仓或交割，就完成了在不同市场的对冲交易。这样的对冲交易简称跨市套利。
如黄金现货交易市场有英国市场和国内的上海市场。英国黄金交易市场在2009年2月21号1：55分达到了每盎司1005元的最高价，而中国上海市场到2月24号才达到最高价。投资者在这两个市场上做对冲，如在英国市场上做多黄金，在上海市场上做空黄金，这两个市场上的多空高低点出现的时间差异性会产生盈亏的差异性而出现跨市场的套利机会。
④不同的期货品种的对冲交易。这种对冲交易的前提是不同的期货品种之间存在某种关联性，如两种商品是上下游产品，或可以相互替代等。品种虽然不同但反映的市场供求关系具有同一性。在此前提下，买进某一期货品种，卖出另一期货品种，在同一时间再分别平仓或交割完成对冲交易，简称跨品种套利。
3。 同一个市场上对冲交易赢利方法
在同一个市场上，如股票市场上同时买进100股和卖出100股，数量相等，当股价波动时，盈亏相抵，不亏不赢。
在同一个市场上做对冲交易赢利的模式要买进和卖出的数量不相等，如在股价高位多头（买进股票）的数量要小，空头（卖出股票）的数量要多。如：当股价在最高位每股100元时，你买进100股，同时你又卖出了1000股，当股价跌到了每股10元时，你赢利了100元×（1000股－10股）＝ 9万元。
相反，当股价在低位时，多头的数量要多，空头的数量要小才能赢利。如：当股价在最低位每股10元时，你买进1000股，同时你又卖出了100股，当股价上升到了每股100元时，你赢利了100元×（1000股－10股）＝9万元。
在实战中，由于股价是不可以预测的，股价的最高点和最低点是不可以预测的，但是股价的历史最高点和历史最低点你是知道的。
所以我们就有金融产品的价格波动期间，根据这个价格波动期间来设计波动博弈理论的对冲数学模型。
四、建仓数学模型和对冲数学模型（1）
波动博弈理论主张散户和庄家对抗，在每一只股票上和庄家对抗，通过对资金的分层管理，总是让自己的资金大于庄家的资金从而战胜庄家。下面我们介绍三种不同的建仓数学模型以适用不同的股价走势。这三种建仓数学模型分别是：指数建仓数学模型，均分建仓数学模型和金字塔建仓数学模型。指数建仓数学模型主要用在股价运行高位，均分建仓数学模型用于股价在底部运行。金字塔建仓数学模型用于股价在一个期间运行。
（一）指数建仓数学模型
1。 指数建仓数学模型，如图2…4…1所示
首先介绍资金指数建仓数学模型。即股价降到越低，买入股票的资金按指数级增长，目前我们使用F＝M×2N。这个数学公式也就是二倍资金买入法。
图2…4…1 指数建仓数学模型图
F代表投入股票的总资金，M代表投资者第一次买入股票的资金；N代表买入股票的次数。
建仓次数和建仓的点位非常重要，它直接关系到投资有多大的风险或是否能做到波动博弈投资。
当我们买进股票时，总认为股价是在底部，认为买进股票时，股价会升。但是，常常在我们买进股票后，股价就往下跌，下跌以后，就出现亏损，有时会一直下跌。
指数建仓法就是保证